騰沖縣城東南4公里的和順鄉水碓村，村旁有一龍潭，三面環山，一堤為廊。堤上古榕蔭蔽，潭中水洗白云，風光十分秀麗。元龍閣即旁水依山而筑。循序漸進，有龍王殿、三官殿、玉皇殿、魁閣、觀音殿、百尺樓等殿宇。元龍閣建于清乾隆二十七年（公元1762年），雕梁畫棟，建筑精巧，依山臨水，景色迷人，給人一種悠然入畫之感。哲人艾思奇的故居“有仙則名”就在元龍閣旁。